中商情報網(wǎng)訊：近年來，得益于新一代信息技術(shù)進步，光通信產(chǎn)業(yè)規(guī)模不斷擴大。市場普遍預期，隨著這些先進技術(shù)的推廣和應用，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)將有望迎來新的增長契機。

一、產(chǎn)業(yè)鏈

中國光通信產(chǎn)業(yè)鏈上游為材料及元器件，包括光學材料及元件、光有源器件和光無源器件；中游為光模塊和光通信設備，光通信設備包括路由器、交換機、基站；下游為應用市場，包括數(shù)據(jù)通信、云服務、電信行業(yè)、接入網(wǎng)市場等。

圖片來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院

二、上游分析

1.光芯片

光芯片市場目前正處于一個快速發(fā)展的階段，隨著全球信息化的不斷推進，光通信市場持續(xù)增長，為光芯片行業(yè)帶來了廣闊的市場空間。根據(jù)LightCounting數(shù)據(jù)顯示，2022年全球光芯片市場規(guī)模為27億美元。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，到2027年，市場規(guī)模有望增長至56億美元，CAGR為16%，發(fā)展空間廣闊。

數(shù)據(jù)來源：LightCounting、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.光纖光纜

（1）線路總長度

近年來，5G網(wǎng)絡的建設及千兆光纖的升級等帶動市場需求持續(xù)提升，光纜線路總長度穩(wěn)步增加。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國光纖光纜產(chǎn)業(yè)調(diào)研及發(fā)展趨勢前瞻報告》顯示，2023年全光網(wǎng)建設快速推進，新建光纜線路長度473.8萬公里，全國光纜線路總長度達6432萬公里。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，2024年全國光纜線路總長度有望增至6735萬公里。

數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計局、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

（2）重點企業(yè)分析

目前，我國長飛光纖、中天科技、亨通光電、富通信息等光纖光纜企業(yè)加快全產(chǎn)業(yè)鏈布局，著重光纖預制棒、光纖、光纜、通信電纜、電力電纜等通信線纜產(chǎn)業(yè)的全產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)品布局。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.電芯片

（1）產(chǎn)量

電芯片是指基于半導體材料，通過控制電子的遷移和能帶躍遷產(chǎn)生邏輯電路，完成信息處理的集成電路。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國集成電路行業(yè)發(fā)展趨勢與投資格局研究報告》顯示，2023年我國集成電路產(chǎn)量3514.4億塊，同比增長6.9%。2024年1-3月集成電路產(chǎn)量達981億塊，同比增長40%。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)庫

（2）重點企業(yè)分析

集成電路行業(yè)包括集成電路設計、制造和封測三個環(huán)節(jié)。當前，集成電路企業(yè)不斷發(fā)力，加強產(chǎn)品創(chuàng)新研發(fā)設計，推動先進封測基地項目建設和封測資源的整合。

目前，各大上市企業(yè)產(chǎn)品主要應用于消費電子、汽車、工業(yè)、物聯(lián)網(wǎng)、無線通訊、衛(wèi)星導航、生物醫(yī)療等領(lǐng)域。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.激光器

激光器是一種能發(fā)射激光的裝置器件，是激光顯示系統(tǒng)中最為核心的部件。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國激光器市場前景及投資機會研究報告》顯示，2022年中國激光器市場規(guī)模達到1037億元，同比增長16.78%。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，2024年中國激光器市場規(guī)模增至1455億元。

數(shù)據(jù)來源：Laser Focus World、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

5.光通信器件

（1）分類

光通信器件又稱光器件，分為光有源器件和光無源器件。光有源器件是光通信系統(tǒng)中將電信號轉(zhuǎn)換成光信號或?qū)⒐庑盘栟D(zhuǎn)換成電信號的關(guān)鍵器件，是光傳輸系統(tǒng)的心臟。光無源器件是光纖通信設備的重要組成部分，也是其它光纖應用領(lǐng)域不可缺少的元器件。具體如圖所示：

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

（2）產(chǎn)量

近年來，中國光電子器件產(chǎn)量整體波動較大。根據(jù)中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國光通信器件行業(yè)發(fā)展情況分析及投資前景預測報告》顯示，2023年中國光電子元器件產(chǎn)量達14380.5億只，同比增長33.11%。2024年1-3月產(chǎn)量達3965.8億只，同比增長24.6%。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)庫

（3）重點企業(yè)分析

光電子器件產(chǎn)品種類繁多，技術(shù)更迭速度較快，應用領(lǐng)域廣泛，技術(shù)上要求廠家具備從芯片設計、芯片封測、器件封裝到產(chǎn)品制造的縱向整合能力；產(chǎn)品上要求滿足從光電轉(zhuǎn)換、傳輸放大到子系統(tǒng)的多場景應用需求，因此擁有技術(shù)和產(chǎn)品方面綜合整合能力的企業(yè)，擁有較強的競爭優(yōu)勢。

目前，國內(nèi)現(xiàn)有廠家產(chǎn)品應用領(lǐng)域互相滲透，傳統(tǒng)電信傳輸光收發(fā)模塊廠家正在向數(shù)據(jù)中心市場拓展，傳統(tǒng)數(shù)據(jù)通信光收發(fā)模塊廠家也逐步切入電信傳輸市場；光纖光纜等部分行業(yè)外廠家加大了光電子器件行業(yè)投資，行業(yè)間并購整合加速，行業(yè)競爭加劇。擁有核心技術(shù)的廠家，在未來競爭格局中將占據(jù)有利地位。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

三、中游分析

1.光模塊

（1）市場規(guī)模

光模塊由光電子器件、功能電路和光接口等組成，光電子器件包括發(fā)射和接收兩部分。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2023-2028年中國光模塊行業(yè)市場前景預測及未來發(fā)展趨勢研究報告》顯示，2022年全球光模塊的市場規(guī)模約96億美元，同比增長9.09%。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，2023年全球光模塊市場規(guī)模將達99億美元，有望在2027年突破156億美元。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

（2）重點企業(yè)分析

光模塊高速率低功耗高集成的趨勢帶來諸多新機遇，光模塊主要企業(yè)在800G光模塊方面積極布局，光模塊廠商在傳統(tǒng)800光模塊和基于硅光方案的800G均有不同程度進展，具體如圖所示：

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.路由器

路由器是連接兩個或多個網(wǎng)絡的硬件設備，在網(wǎng)絡間起網(wǎng)關(guān)的作用，是讀取每一個數(shù)據(jù)包中的地址然后決定如何傳送的專用智能性的網(wǎng)絡設備。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國路由器行業(yè)前景預測與戰(zhàn)略投資機會分析報告》顯示，2023年全球路由器市場規(guī)模同比下降0.42%，達到164.5億美元。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，2024年路由器市場規(guī)模將達168.4億美元。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.交換機

（1）市場規(guī)模

云計算、大數(shù)據(jù)、5G、物聯(lián)網(wǎng)等信息技術(shù)的應用為網(wǎng)絡設備行業(yè)帶來了新的發(fā)展機遇。同時，國家不斷在產(chǎn)業(yè)政策層面鼓勵與支持信息化建設，如“互聯(lián)網(wǎng)+”、工業(yè)4.0和新基建等，我國的網(wǎng)絡設備行業(yè)迎來發(fā)展機遇。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年中國交換機行業(yè)市場前景調(diào)查及投融資戰(zhàn)略研究報告》顯示，交換機在中國網(wǎng)絡設備市場占據(jù)了絕大部分市場份額，2022年市場規(guī)模達到約為591億元，同比增長17.96%，2023年約為685億元。隨著交換機在數(shù)據(jù)中心網(wǎng)絡、園區(qū)網(wǎng)絡、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)等下游各類網(wǎng)絡環(huán)境中的應用，中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，2024年中國交換機市場規(guī)模將增至749億元。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

（2）競爭格局

中國市場中，交換機行業(yè)集中度較高，華為、新華三、銳捷網(wǎng)絡等少數(shù)幾家企業(yè)占據(jù)著絕大部分的市場份額，市場份額分別為35.8%、32.4%和14.6%，呈現(xiàn)寡頭競爭的市場格局。思科和中興通訊市場份額分別為4.8%和2.1%。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.投融資情況

從投融資情況來看，中國光通信投資事件主要分布在早期輪次。其中光本位的光通信投融資事件最多。具體如圖所示：

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

5.重點企業(yè)分析

目前，中國光通信相關(guān)上市企業(yè)數(shù)量較少，共33家。其中，江蘇省數(shù)量最多，達8家。廣東省和湖北省分別有7家和5家，排名第二第三。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

6.企業(yè)熱力分布圖

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

四、下游分析

1.數(shù)據(jù)通信

2024年1-2月份，電信業(yè)務收入穩(wěn)步提升，電信業(yè)務總量保持兩位數(shù)增長，5G、千兆光纖網(wǎng)絡建設有序推進，用戶規(guī)模持續(xù)擴大，移動數(shù)據(jù)流量呈快速增長態(tài)勢，通信行業(yè)整體實現(xiàn)平穩(wěn)起步。2024年1-2月中國通信業(yè)主要指標完成情況具體如圖所示：

資料來源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.云服務

作為新技術(shù)基礎(chǔ)設施，云計算已成為我國數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展的重要基石。中商產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年全球及中國云計算行業(yè)發(fā)展趨勢與投資格局研究報告》顯示，在政策、市場和技術(shù)等因素的共同驅(qū)動下，2022年中國云計算市場規(guī)模達4550億元，同比增長40.9%，增速遠高于全球增速，2023年約為6192億元。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預測，2024年中國云計算市場規(guī)模將增至8315億元，2025年將增至11055億元。

數(shù)據(jù)來源：中國信息通信研究院、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.電信業(yè)

2024年1-2月份，電信業(yè)務收入穩(wěn)步提升，電信業(yè)務總量保持兩位數(shù)增長，5G、千兆光纖網(wǎng)絡建設有序推進，用戶規(guī)模持續(xù)擴大，移動數(shù)據(jù)流量呈快速增長態(tài)勢，通信行業(yè)整體實現(xiàn)平穩(wěn)起步。根據(jù)工信部數(shù)據(jù)顯示，1-2月份，電信業(yè)務收入累計完成2923億元，同比增長4.3%。按照上年不變價計算的電信業(yè)務總量同比增長14.4%。

數(shù)據(jù)來源：工信部、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理